Bisnis.com, JAKARTA — Fitch Ratings menetapkan peringkat akhir BBB untuk surat utang negara dalam denominasi yen Jepang atau samurai bond senilai 100 miliar yen yang diterbitkan Indonesia awal Juli 2020.
Dalam paparan yang dikutip Kamis (16/7/2020), Fitch Ratings mengumumkan penetapan peringkat kredit akhir BBB untuk samurai bond indonesia menggantikan ekspektasi BBB(EXP).
“Peringkat akhir sejalan dengan peringkat default emiten mata uang asing jangka panjang Indonesia [IDR] dari 'BBB' dengan outlook stabil,” tulis Tim Fitch Ratings.
Fitch menyebut ada beberapa faktor yang dapat mengerek peringkat kredit. Salah satunya penurunan kerentanan eksternal melalui peningkatan cadangan devisa serta berkurangnya ketergantungan terhadap volatilitas harga komoditas.
Faktor lain yang dapat mengerek peringkat kredit yakni peningkatan rasio pendapatan pemerintah. Selanjutnya, terjadi perbaikan berkelanjutan dari indikator struktural.
Sebaliknya, faktor yang dapat mengarah kepada tindakan peringkat negatif atau downgrade yakni penurunan cadangan devisa berkelanjutan, peningkatan cepat dalam keseluruhan beban utang, serta melemahnya kerangka kebijakan yang dapat merusak stabilitas ekonomi makro.
Baca Juga
Sebagai catatan, Direktorat Jenderal Pengelolaan Pembiayaan dan Risiko (DJPPR) Kementerian Keuangan (Kemenkeu) melaporkan penerbitan samurai bond telah dilakukan pada Kamis (2/7/2020).
Surat utang negara (SUN) berdenominasi yen Jepang itu terdiri atas 5 seri yakni RIJPY0723, RIJPY0725, RIJPY0727, RIJPY0730, dan RIJPY0740
RIJPY0723 memiliki jumlah pokok 50,7 miliar yen Jepang dengan tenor 3 tahun dan tingkat kupon 1,13 persen. Selanjutnya, RIJPY0725 memiliki jumlah pokok 24,3 miliar yen Jepang dengan tingkat kupon 1,35 persen.
Adapun, RIJPY0727 memiliki jumlah pokok 10,1 miliar yen Jepang dengan tenor 7 tahun dan tingkat kupon 1,48 persen. RIJPY0730 memiliki jumlah pokok 13,4 miliar yen Jepang dengan tenor 10 tahun dan tingkat kupon 1,59 persen.
Terakhir, RIJPY0740 memiliki jumlah pokok 1,5 miliar yen Jepang dengan tenor 20 tahun dan tingkat kupon 1,80 persen.
“Pemerintah Indonesia berhasil menerbitkan 100 miliar yen Jepang samurai bonds yang menjadi penerbitan sovereign pertama di pasar Jepang untuk 2020 dan penerbitan pertama dari penerbit Asia setelah masa pandemi,” jelas DJPPR dalam siaran persnya beberapa waktu lalu.
DJPPR mencatat basis investor dalam emisi samurai bonds kali ini lebih terdiversifikasi meliputi city banks 18,6 persen, life insurers 7,0 persen, property insurers 1,6 persen, asset managers 29,1 persen, shinking banks atau regional banks 6,7 persen, pension fund 2,5 persen, dan lainnya 34,5 persen.
Adapun, joint lead arrangers dalam transaksi ini adalah Daiwa Securities Co. Ltd., Mitsubishi UFJ Morgan Stanley Securities Co., Ltd., Nomura Securities Co., Ltd., dan SMBC Nikko Securities Inc.
Samurai Bonds Indonesia mendapatkan peringkat Baa2 dari Moody’s, BBB dari S&P Global Ratings, dan BBB dari Fitch Ratings.
